In dit hoofdstuk worden de belangrijke verschillen tussen de grondexploitatie MPGA 2020 en 2019 op hoofdlijnen toegelicht.
Overzicht verschillen
Het complexresultaat 2019 is met 1,02 vermenigvuldigd om het op p.p. 1-1-2020 te brengen.
Programmering
Het programma is toegenomen met één woning. De reden is de splitsing van een PO-kavel in een twee kapper.
Einddatum
De einddatum van het project is gelijk gebleven.
Financieel resultaat
Het financieel resultaat van deze grondexploitatie is € 1,9 mln. voordelig op EW per 31-12-2028. Ten opzichte van het MPGA 2019 is het saldo nagenoeg gelijk gebleven op EW.
In totaal zijn de kosten met € 1,1 mln. gestegen en de opbrengsten met € 0,6 mln. gestegen. De faseringsinvloeden zijn € 0,5 mln. verbeterd.
De verschillen worden inhoudelijk toegelicht in de geheime toelichting.
Cashflowgrafiek en looptijd
De onderstaande grafiek laat het verschil tussen de cashflow MPGA 2020 en MPGA 2019. Het verschil tussen de twee lijnen wordt in hoofdlijnen veroorzaakt door de volgende zaken:
- De boekwaarde per 1-1-2020 is negatiever dan begroot bij MPGA 2019. Dit komt met name door de tussentijdse winstneming
- Door een versnelling in de gronduitgifte van de PO-kavels ligt de verwachte grondverkoop in 2020 hoger dan geprognosticeerd bij het MPGA2019. Daarnaast is de verwachte investeringen ten opzichte van het MPGA2019 iets getemporiseerd. Per saldo zal de cashflow zich dus positiever ontwikkelen dan gedacht
Verschillen risicoanalyse t.b.v. bepalen risicokapitaal
Het risicobedrag is toegenomen met € 150.000.